12月14日消息，据科技媒体Wccftech消息，全球存储巨头SK海力士在内部会议中披露重磅预测：除高带宽内存（HBM）和SOCAMM模块等高端产品外，面向消费级市场的大宗DRAM内存产能增长将长期受限，供不应求的局面预计持续至2028年，这一判断或将进一步加剧全球内存市场的涨价态势。
消息人士BullsLab分享的会议PPT内容显示，SK海力士明确指出，2028年之前大宗DRAM产能难以实现显著增长，核心原因在于主流内存厂商已集体将战略重心转向人工智能相关需求，分配给消费级市场的产能未出现明显提升。其中，SOCAMM作为英伟达主导的面向AI服务器和PC的内存模块标准，因较HBM更具能效优势，与HBM共同成为产能倾斜的核心方向。
供给端的紧张态势已现端倪。SK海力士在会议中透露，当前全球主流内存供应商的库存已消耗至历史低位，进一步加剧了产能分配压力。更值得关注的是，为维持盈利能力，头部厂商普遍采取保守的产能扩张策略，并未选择向市场大规模投放DRAM供给。数据显示，三星、SK海力士、美光三大厂商占据全球DRAM市场近70%份额，其产能策略直接决定市场走向。
需求端的结构性分化则进一步放大了供需矛盾。SK海力士预测，受AI热潮推动，服务器DRAM需求正呈指数级增长，2026年增速将更为显著，到2030年服务器内存在DRAM市场中的占比将从当前的38%飙升至53%。目前，各大云服务厂商正加速兴建AI数据中心，市场传闻已有厂商提前售罄2026年关键DRAM产能，进一步挤压了消费级市场的供给空间。
这一供需失衡格局已开始向消费级市场传导。事实上，2025年四季度以来，存储行业已迎来涨价浪潮，SK海力士曾官宣四季度DRAM合同价最高上调30%，消费类DRAM涨价幅度接近50%。此次SK海力士的长期预测意味着，PC、智能手机等终端产品的内存成本压力将持续数年。集邦咨询此前已预警，内存涨价将推动智能手机和笔记本电脑成本上升，预计2026年两者出货量增速可能同比下滑至-2%和-3%。
对于消费级市场而言，缓解供需矛盾的可能性仍存变数。有消息显示，三星等部分竞争对手正考虑将部分HBM产线产能重新分配给普通DRAM产品，试图缓解传统市场供给压力，这种厂商间的策略差异为市场走向增添了不确定性。但Wccftech分析认为，在AI需求持续爆发且头部厂商产能倾斜战略短期难以逆转的背景下，2028年之前消费级DRAM的供需失衡状况恐难以有效缓解。
